두한은 종로를 떠나 원산으로 간다. 그곳에서 두한은 악극단 가수 장은실을 못살게 구는 시라이와 다투다가 만주로 가게 된다. 쌍칼과 재회한 두한은 그의 환대로 무위도식한다. 동희를 찾고 그의 밀수업을 도와주던 두한은 그의 보금자리가 종로임을 깨닫고 종로로 돌아온다.
그리고 두한은 다시 부하들을 불러 모은다. 한편 원산에서 헤어졌던 장은실은 인기가수가 되었고, 두한은 은실의 공연장에서 하야시패 우다를 패 쫓기다가 은실의 숙소에 숨는다. 두한과 함께 있음을 목격당한 은실이 체포되자 두한은 자수를 결심한다. 헌병대에 자수한 두한은 무술시합에 이겨 풀려나자 부하들을 소집한다. 그리고 두한과 하야시패의 마지막 대결이 이어진다.
